Азбука FOREX

Потому что это правильное направление движения к материальной независимости и финансовому процветанию.

Преобладающий постулат работы на FOREX – получать прибыль. Для достижения этой цели на FOREX осуществляют деятельность и частные инвесторы, и профессионалы. Так, например, уровень товарооборота на FOREX превышает в 10 раз любые другие рынки.

FOREX является надежным вариантом инвестирования финансовых средств. Поскольку курсы валют постоянно в динамике счет на FOREX выглядит более привлекательно, чем, например, обычный мультивалютный вклад в каком-либо банке. Конечно при этом, вы должны иметь возможность регулярно «держать под контролем» базовые финансовые параметры. Сюда включаются: удешевление или удорожание валютной корзины, укрепление или обесценивание валюты, рост или падение стоимости драгоценных металлов (в первую очередь, золота), нефти и т.д.

Зачастую на FOREX размещена очень малая часть сбережений, в свою очередь обмен валютных сумм производится нерегулярно. При такой ситуации люди стремятся к другим целям, а именно: ждут не сиюминутного финансового эффекта, а защищают свои деньги от неожиданного изменения курса. При этом, безусловно желают получить доход, величина которого будет больше, чем стандартные проценты по банковскому вкладу. FOREX представляет собой рынок с абсолютной ликвидностью.

Сейчас FOREX – это самый крупный сектор рынка финансов, совокупный общий объем которого приблизительно составляет одну треть от общего количества всех финансовых операций в мире. Объем сделок на рынке FOREX в сутки составляет от 1 до 3 трлн долларов.

Как известно в экономической теории валюты - товар с высоким уровнем ликвидности. Предложение и спрос на них лимитирован исключительно совокупным количеством всей денежной массы, находящейся в обращении. При том, нельзя не учитывать, что согласно законодательству банки (участники FOREX) должны абсолютно свободно производить валютообменные сделки в соответствии с оглашенными рыночными котировками. Такой подход гарантирует ликвидность операций для инвесторов. Говоря другим языком, изложенное выше формулируется следующим образом: конкретная валюта в любой момент может быть обменена на другую или на конкретный товар.

Существенным аспектом является то, что получению прибыли на FOREX не способны воспрепятствовать кризис и спады в развитии мировой экономики. Такое положение вещей обусловлено тем, что снижение курса конкретной валюты (например, евро или доллара) может принести вам высокий доход, как и его укрепление, поскольку прибыль может быть получена как в связи с любым изменением курса валют. Указанное обстоятельство в корне отличает валютный рынок от рынка облигаций или других ценных бумаг.

В большинстве случаев, трейдер на рынке FOREX осуществляет деятельность одномоментно с несколькими валютами. А в валютной паре одна из валют неизбежно обесценивается по отношению ко второй, которая одновременно укрепляется, а ее курс увеличивается. ВЫВОД: изменение курса в любом направлении равнозначно и одинаково прибыльно.

Трейдером называют биржевого игрока (физическое лицо), который осуществляет торговую деятельность на валютном рынке. В силу того, что основной целью трейдера является получение прибыли в любой ситуации, его также определяют как «спекулянт». Основное стремление трейдера по сути весьма простое, так как он хочет купить по самой маленькой цене, после чего продать по более высокой. Доход трейдера составляет заработанная разница.

Перевод слова «trading» с английского языка: «торговля». FOREX представляет собой международный валютный рынок. Таким образом, словосочетание «трейдинг на FOREX» определено как «торговля на валютном рынке».

Брокеры FOREX, являясь профессиональными участниками финансового рынка, предоставляют своим клиентам возможность совершать сделки на FOREX за свой счет, однако от имени одной из компаний-брокеров. Брокером - это посредник при осуществлении деятельности на рынке инвестиций, функция брокера - купля-продажа. Брокерские компании в большинстве своем осуществляют деятельность посредством сети Интернет и программы-терминала. За заявки клиентов и их реализацию отвечают структурные подразделения брокерской компании - «дилинговые залы».

Дилинговый зал — это помещение компании, оборудованное соответствующим образом, где предоставляется возможность выхода на финансовый рынок. Здесь имеются все необходимые коммуникационные устройства, которые содействуют трейдерам и брокерам в совершении сделок. Помимо указанного, в дилинговом зале возможно непосредственное проведение торгов на валютной бирже пктем использования торгового терминала.

Возможность совершать сделки и получать доход, работая на рынке FOREX, есть у любого. Она не зависит от социального статуса или иных нюансов. Состав участников FOREX достаточно широк: частные инвесторы, инвестиционные и страховые компании, центральные банки государств, банки-маркетмейкеры, корпоративные инвесторы, компании-экспортеры/импортеры, хеджевые фонды. Кроме того, как участники FOREX выступают компании-посредники, предоставляющие доступ к бирже юридическим и физическим лицам.

Центральные банки государств - крупнейшие участники FOREX. Однако, они не определяют существенные ограничения на изменение цен. И в то же время, непосредственно действуют как регуляторы, так как оказывают воздействие на установление размера ключевых процентных ставок. Центральные банки оперируют на открытом рынке, продавая или покупая ценные бумаги, выражая свои замечания и пожелания остальным участникам рынка, оценивая ситуацию на рынке. Бывает, что банкам предоставлено право осуществлять и прямые валютные интервенции (продавать или покупать национальную валюту, чтобы предотвратить ее укрепление или, напротив, ослабление).

Маркетмейкеры дословный перевод с английского «те, кто делают рынок», представляют собой банки, самостоятельно котирующие валюту для других участников рынка. Функция формирования котировки получена банками в обмен на согласие придерживаться общепринятых международных стандартов.

Стабильное предоставление маркетмейкерами услуг финансовому рынку в купе с наличием систематизированных законов и других нормативных актов, принятых регулирующими организациями (к примеру, FSA (Великобритания), подконтрольной Банку Англии), а также «кодекса чести», разработанного в том числе и маркетмейкерами, обеспечивают нормальную работу рынка FOREX.

Импортеры и экспортеры, участвуя в работе ФОРЕКС, производят валютообменные операции, однако при этом не ограничиваются целью получения прибыли от указанных сделок. Посредством международных механизмов обмена валют такие компании занимаются своей основной коммерческой деятельностью.

Страховые компании на рынке FOREX страхуют сделки от рыночных рисков по профильным сделкам, то есть хеджированием. Для примера приведем такую ситуацию, компания, импортирующая различные товары в основном из Германии, безусловно рискует, так как всегда возможно укрепление (подорожание) евро, что конечно же скажется на доходах. Компания имеет возможность застраховать эти риски путем покупки евро в количестве, предварительно рассчитанном по отношению к другой валюте.

Корпоративные и частные инвесторы, а также инвестиционные фонды имеют возможность получать прибыль непосредственно от сделок по купле-продаже иностранных валют, что обусловлено различными их курсами в конкретное время. Инвесторы получают от компаний-посредников доступ на финансовый рынок и активно используют при этом рыночные котировки от маркетмейкеров.

Учитывая изложенное, сделки с валютой на рынке FOREX производятся наиболее крупными и заметными участниками, в основном теми, которые мы перечислили выше.

Валютная биржа представляет собой конкретное место, на котором происходит абсолютно свободная купля-продажа национальных валют на основе их курсового соотношения.
Основная цель работы валютной биржи: определение курса валюты, который, соответственно, выражает стоимость иностранной валюты. Биржа стремится к мобилизации временно свободных валютных ресурсов, перераспределению их с помощью рыночных механизмов из одних отраслей экономики в другие и установлению настоящего рыночного курса национальной и иностранной валюты в условиях справедливой и законной торговли.

Прежде всего, это так называемые мировые резервные валюты (в скобках указаны их общепринятые международные сокращения-обозначения, или ISO-коды):
-доллар США (USD);
-евро (EUR);
-британский фунт стерлингов (GBP);
-японская иена (JPY);
-швейцарский франк (CHF).

А также другие востребованные денежные единицы:

-австралийский доллар (AUD);
-новозеландский доллар (NZD);
-канадский доллар (CAD);
-шведская крона (SEK);
-норвежская крона (NOK);
-датская крона (DKK);
-южноафриканский ранд (ZAR).

Вышеперечисленные национальные валюты объединяются в пары, при этом их совмещение может быть произвольным. Но на практике чаще всего используются около 30 пар валют. Ключевые пары, на которые приходится самый значительный объем торговых сделок— это евро/доллар (EUR/USD), фунт/доллар (GBP/USD), доллар/иена (USD/JPY) и доллар/швейцарский франк (USD/CHF). Особое внимание традиционно уделяется и другим валютным комбинациям, в которые входит доллар США. Кросс-курсами на рынке FOREX называются пары, в которые не входит доллар США. К примеру, кросс-парами являются евро/фунт (EUR/GBP), фунт/иена (GBP/GPY), фунт/швейцарский франк (GBP/ CHF) и другие сочетания. Отметим, что ни российский рубль, ни белорусский в торгах на FOREX участия не принимают. В валютных операциях не используется и китайский юань, одна из важнейших мировых валют. Но вполне возможно, что эта валюта станет свободно конвертируемой в самое ближайшее время.

Зачастую к валютным парам добавляют и котировки золота по отношению к американскому доллару. Такие сочетания называют «контрактами золото-спот», их условное обозначение – GOLD. Подобное наименование вполне закономерно, ведь золото считается мировым эквивалентом денег. Вместе с тем ни одна современная валюта не обеспечена золотым содержанием законодательно. На рынке FOREX вполне можно заниматься электронными обменными операциями с участием золота и быть в курсе ежеминутных изменений биржевой стоимости этого металла. Интерес к подобным сделкам всегда возрастает в кризисные времена, когда мировые валюты в определенной мере обесцениваются. Это и повышает спрос на золото.

Стоимость валют на рынке FOREX определяется с точностью до пятизначных цифр.Так, если котировка на валютной паре фунт/доллар равняется 1,5719, то это значит, что за 1 фунт стерлингов сейчас можно получить немногим более, чем 1 доллар и 57 центов. После запятой традиционно котировка содержит 4 цифры, что определяет курс точнее, чем обычный обменный пункт или банк. Исключение из этого правила составляет курс японской иены, который определяется в пределах до 2 знаков после запятой. Так, котировка 105,17 в валютной паре доллар/иена предполагает, что 1 доллар составляет 105 иен с небольшим. А если определить более конкретно, то 105,17 иены.

Изменение самой последней цифры котировки определяется терминологически как пункт. Так, котировки 1,2815 и 1,2816 отличаются 1 пунктом, а котировки 125,17 и 125,19 — 2 пунктами. Суммарную разницу в 100 пунктов называется «фигурой». Например, котировки 125,50 и 126,50 отличаются как раз на фигуру. Общеизвестным является тот факт, что обмен валют в банках влечет взимание комиссии. Рынок FOREX определяет такую комиссию как так называемый спред — разница между ценами покупки и продажи. Обычно, спреды включают несколько пунктов. Для примера проанализируем такую запись: EUR/USD 1,2815/1,2818. Это значит, что 1 евро можно продать за 1,2815 доллара. Однако для приобретения 1 евро нужно потратить 1,2818 доллара.

Торговля на рынке FOREX возможна путем использования двух видов счетов: демо-счета и реального счета. Каждый из них работает посредством программы MetaTRADER (либо ее аналога), которую вы можете скачать абсолютно бесплатно на сайте компании TeleTRADE.

Реальный счет в TeleTRADE вы можете открыть посредством сети Интернет либо в любом из 120 офисов компании. Более рационально открыть счет в представительстве компании, что предполагает закрепление за вами конкретного финансового консультанта, к которому вы всегда имеете возможность обратиться за любой консультацией. Таким образом, с TeleTRADE можно осуществлять деятельность на рынке ФОРЕКС и дистанционно с личного компьютера, и из одного из офисов компании. Процедура открытия реального счета предельно проста.

Если вы загрузили бесплатный для клиентов TeleTRADE терминал MetaTRADER, вы можете открыть демо-счет и узнать свои возможности на рынке ФОРЕКС! Дилинговый центр TeleTRADE стремится обеспечить рост вашего профессионализма и для этой цели предоставляет вам великолепную возможность бесплатно установить торговую программу MetaTRADER, предназначенного для торговли на рынке FOREX, а также для проведения сделок с нефтью, биржевыми индексами либо золотом. И все это вы можете делать в режиме он-лайн! Установив программу MetaTRADER, вы имеете право зарегистрировать демо-счет и проводить сделки в демо- и реальном режимах одновременно. Условия торговли с реальным и демо-счетом идентичны

Торговля на FOREX осуществляется посредством фиксированного количества валюты (лотов). В американской версии системы FOREX валюта продается или покупается определенными объемами иностранной валюты по отношению к доллару США. Однако мы работаем в европейской версии системы и совершаем основную массу сделок на валютном рынке через европейские банки.

Представители Европы торгуют лотами по 100 тыс. (а иногда и по 150 тыс.) единиц валюты, которая значится первой в паре. К примеру, можно оперировать с курсом евро/доллар, мы, купив или продав 100 тыс. евро (1 лот) либо любое количество евро, кратное 100 тысячам, обменивая эквивалентное количество долларов. Следовательно, имеется возможность торговать количеством в 200 тыс. евро, 300 тыс. евро и т.д. Большие цифры не должны вас обманывать: реально для торговли инвестору необходимо иметь 1/100 часть от суммы лота, а именно 1000 евро для торговли одним лотом, 2000 евро для торговли двумя лотами и т.д.

Иногда для торговли создаются специальные условия: сделка заключается объемом 0,1 лота, 0,2 лота, и т.д. Таким образом, для совершения такой сделки инвестору необходимо в 10 раз меньше собственных средств, чем для заключения обычной сделки, то есть инвестору потребуется обеспечение залога на 1 лот, равного всего лишь 100 евро. Такая возможность имеется в компании TeleTRADE специально для клиентских счетов, на которых находится сравнительно небольшая сумма средств, что предоставит доступ на рынок FOREX людям и с не очень высокими доходами.

Пополнить свой счет на FOREX либо вывести деньги с него на данный момент возможно практически в любом банке, посредством использования кредитных или обычных пластиковых карт Visa и MasterCard, а также используя Webmoney или Moneybookers, через терминалы оплаты счетов и услуг.

Совершение сделок требует наличия торгового плана. Существуют обязательные постулаты для включения в основной перечень важных решений:

• какие валютные пары использовать для торговли?
в каком направлении торговать: только вверх или поочередно в обе стороны?
• какой ценовой диапазон выбрать для совершения сделки, на какую прибыль рассчитывать и какими рисками ограничиться?

Элементарный торговый план должен содержать в себе 3 составляющие:

1) Определение направления, примерного уровня цен и условий, при которых трейдер готов осуществить сделку. К примеру, в плане отмечается: покупка EUR/USD (евро против доллара) после момента, когда вышли новости по ВВП США в ценовом диапазоне 1,3980 и 1,4040.

2) Определение целей в получении прибыли (T/P, тейк-профит, take profit,), а именно какой размер реального дохода может быть получен в ходе совершения запланированной сделки при существующих условиях. Так, в плане отмечается следующее: если новости будут благоприятны, то возможно рассчитывать на рост цены валюты выше ближайшей границы до следующего сопротивления 1,4040. Спокойное изменение рынка способно реализовывать программу-минимум: фиксируются 50–60 пунктов прибыли.

3)Цена валюты, которая повлечет убытки (S/L, stop loss, стоп-лосс). Она рассчитывается для таких обстоятельств, когда прогнозы не найдут подтверждения, либо выхода негативных (относительно совершаемой сделки) новостей, которые повлекут разворот рынка. Во время своей работы не забывайте про существенный принцип: позволяйте прибыли расти, при этом своевременно отсекайте убытки, которых нельзя избежать. Статистические данные показывают, что в адекватно работающей торговой системе количество прибыльных сделок не превышает 7–8 из 10 совершенных, остальные - убыточны. При этом необходимо соблюдать следующее правило: доходы, полученные от прибыльных сделок, должны превышать потери от убыточных. Такая ситуация возможна, если соблюдены базовые правила управления капиталом. Также имеются конкретные торговые тактики, в том числе: разворот позиций в противоположном направлении при изменении тренда, добавление к прибыльной позиции при более выгодной цене, иные стратегии, имеющие более высокий уровень сложности.

Вы всегда можете выставить уровень ограничения рисков стоп-лосс рациональным расстоянием от цены входа в рынок (не очень далеко) либо разумным с точки зрения технического анализа (не очень близко). С более подробной информацией вы можете познакомиться на наших курсах. Стоп-лосс позволяет спланировать риски и предусмотреть защиту от серьезных потерь, и, соответственно сохранить прибыль при совершении сделки.

Если по основным параметрам торговый план сформирован, то можно приступить к использованию дополнительных сигналов. Их основное назначение - уточнение и помощь при совершении выбора самого лучшего момента совершения сделки. Конечно, любой дополнительный сигнал нельзя рассматривать как автономную идею сделки, это всего лишь приложение к предварительно подготовленному торговому плану.

Классическими дополнительными торговыми сигналами являются фигуры технического анализа. Если они возникают на ценовом графике любой модели, то это сигнализирует о развороте тенденции в другую сторону и ее изменении на противоположную либо боковую. Фигуры разворота позволяют выявить, что перед нами: локальное дно либо вершина рынка. Идея поиска дополнительных торговых сигналов часто применяется на более детализированных ценовых интервалах.

В самостоятельный раздел технического анализа могут выделяться методы, использующие специальный вспомогательный математический аппарат, а именно компьютерные индикаторы. Такие методы также предоставляют возможность формирования дополнительных торговых сигналов. Любой индикатор не может быть реализован без знания отдельных тонкостей при работе с ним, в том числе границ, где он может применяться. Обо всех нюансах работы с индикаторами вы можете подробно узнать на наших теоретических и практических занятиях, в том числе на конкретных примерах ситуаций, в которых отдельные индикаторы использовать не рекомендуется с подробными разъяснениями причин. Трейдеры, имеющие обширный опыт торговли, отмечают, что компьютерные сигналы могут только дополнять, но не заменять традиционные графические методы технического анализа. Вместе с тем, компьютерные индикаторы представляют собой очень полезное приложение к имеющейся торговой системе, и в то же время есть возможность сформировать вполне успешную торговую систему без использования компьютерных индикаторов. Однако, необходимо помнить, что сложнее не всегда значит лучше.

В результате изучения в корне рознящихся методов как фундаментального, так и технического анализа, создается правильно работающая и приносящая существенный материальный эффект торговая система. Реализация в будущем любой выбранной системы потребует обязательную отладку и корректировку, в ходе которых принимаются во внимание такие факторы, как размер депозита, желание применять либо консервативную (осторожную) либо активную (нацеленную на максимум прибыли) тактику инвестиций, а также психологические особенности владельца счета или управляющего счетом. Таким образом, вы всегда можете подогнать под себя любую систему, скорректировав ее относительно индивидуальных нужд. В ходе многих лет практики можно сделать вывод, что теоретические и практические занятия в компании TeleTRADE в тандеме с системой углубленного обучения (индивидуальные занятия, курсы либо мастер-классы) позволяют четко понять устройство рынка FOREX и сформулировать свои действия по закладке базы успешной торговли.

Как правило, совершение сделки невозможно без предварительного размещения клиентом определенных средств на счету у принципала (банк или компания, которые предоставляют доступ на рынок). Реальная же торговля осуществляется путем использования средств самого принципала, что предоставляет кредитное плечо для выхода на рынок (обычно кредитное плечо выступает в соотношении 1:100). Кредитное плечо предоставляет клиенту (инвестору) способность проводить операции с суммой, в несколько раз превышающую его личную, что увеличивает в процентном отношении доходность от совершаемой сделки. Средства клиента рассматриваются как залог, именуемый маржа, который принципал замораживает на своем счету на весь период сделки, до тех пор, когда клиент (инвестор) не осуществит действие обратного обмена.

Оперирование кредитным плечом по условиям такой схемы, вопреки распространенной теории, нисколько не увеличивает (однако и не минимизирует) уровень рисков инвесторов в их абсолютном выражении. Объяснение тому следующее: величина кредитного плеча принципала не является составляющей в формуле, по которой производится расчет результатов сделки (мы приведем наглядный пример позже). Следует учитывать, что риск и доход по совершаемой сделке могут быть определены путем использования фиксированных разделов лотов, неизменных по своей сути, и количества лотов, участвующих в сделке. Кредитное плечо дает вам возможность инвестирования меньших сумм и одновременно оставляет вам больше свободных средств. Нельзя не учитывать, что в отсутствие кредитного плеча инвесторам с суммами менее 100 тыс. единиц выход на рынок закрыт.

Предоставляя кредитное плечо, банк-принципал взимает со своего клиента (инвестора) своп. Процесс свопирования позиции базируется на разнице в кратковременных процентных ставках по каждой валюте торгуемой пары, определяемой в зависимости от количества дней, на протяжении которых клиент совершал конкретную сделку. К полученной разнице приплюсовывается заинтересованность принципала в конкретном размере. Есть случаи, когда своп банк не взимает: сделка открыта или закрыта в течение одного банковского дня. Таким образом, за один торговый день любой клиент может использовать кредитное плечо полностью бесплатно.

Расчет свопирования происходит в час ночи по Еревану в период летнего времени и в двенадцать ночи по Еревану в период зимнего времени. Когда сделка закрыта до указанного момента, своп с клиента не удерживается. За одну ночь своп может составить от нескольких десятых долей одного пункта до 2–3 пунктов. Ночь со среды на четверг является моментом для расчета свопа в тройном размере, таким способом банкам компенсируются расчеты, произведенные с пятницы до понедельника. За сделки, которые оставлены открытыми в эти дни недели, принципалом высчитывается обычный однократный своп.

Нельзя не отметить, что своп не является существенной величиной при расчете итогов сделки. В силу этой причины его можно не учитывать при планировании сделки. Принятие решения о закрытии сделки или продлении ее на другой день, зависит обычно от наличия вероятности или невероятности движения цены в необходимом клиенту направлении на следующий день. Традиционно трейдеры с большим опытом работы не советуют удерживать сделку открытой свыше трех торговых дней. Статистика подтверждает мнение трейдеров, так как после истечения этого срока направленное движение цены в одном направлении обычно изменяется на откат: за подъемом идет спад, за спадом опять новый подъем. Поэтому удерживание сделки в открытом состоянии больше трех торговых дней скорее приведет к потере ощутимой части прибыли, накопленной по сделке, чем к ее увеличению.